Beursnieuws: easyJet, Fugro, Meta, Montea, PepsiCo, Tencent, Vodafone, Volkswagen, ...

Elke ochtend, bij het openen van de beurzen, geven we jullie graag een korte overview van het belangrijkste nieuws van gisteren en vannacht. Bedrijven vandaag:

AstraZeneca, Bayer, Cerebras Systems, Coinbase, Costco Wholesale, Dr Reddy's Laboratories, easyJet, Fugro, Hays, Inventiva, Mara Holdings, Meta Platforms, Micron Technology, Montea, ONGC, PepsiCo, Poste Italiane, SK Hynix, Tata Consultancy Services (TCS), Tencent, Vodafone, Volkswagen

• AstraZeneca: de Britse farmaceutische groep heeft een belangrijke juridische overwinning geboekt nadat een Amerikaans hof van beroep oordeelde dat haar kankermedicijn Tagrisso geen geldige patenten van Pfizer-dochter Wyeth schendt. Het hof bevestigde daarmee een eerdere uitspraak van een federale rechter die twee door Wyeth ingeroepen patenten ongeldig verklaarde wegens onvoldoende beschrijving van de uitvinding en gebrekkige reproduceerbaarheid. Wyeth had in 2024 nog een schadevergoeding van 107,5 miljoen dollar toegewezen gekregen van een jury, maar die uitspraak werd later vernietigd. Tagrisso is een van AstraZeneca's belangrijkste geneesmiddelen en genereerde vorig jaar meer dan 7,2 miljard dollar aan wereldwijde omzet.
• Bayer: de Duitse farmaceutische en chemiegroep heeft een financieringsakkoord gesloten met fondsen beheerd door Apollo, waarbij Bayer 3 miljard euro aan nieuw kapitaal ontvangt in ruil voor een minderheidsbelang in een nieuwe entiteit die haar activiteiten rond langwerkende anticonceptiemiddelen onderbrengt. Bayer behoudt een meerderheidsbelang en de volledige operationele controle over deze activiteiten, die deel blijven uitmaken van de farmaceutische divisie en volledig geconsolideerd blijven in de groepscijfers. Volgens financieel directeur Judith Hartmann zal de transactie de balans versterken en de financiële flexibiliteit vergroten op een moment dat Bayer te maken krijgt met hogere liquiditeitsbehoeften door aflopende obligaties en lopende juridische procedures. De transactie wordt naar verwachting in het derde kwartaal van 2026 afgerond, onder voorbehoud van goedkeuring door de mededingingsautoriteiten.
• Cerebras Systems (+9,25%): het aandeel steeg nadat de leverancier van AI-infrastructuur een belangrijke Europese uitbreiding aankondigde. Tegen het einde van het jaar zal het bedrijf zijn eerste Europese datacentercapaciteit operationeel hebben. Tegen 2027 wil Cerebras de totale capaciteit uitbreiden tot 2.000 megawatt met extra datacenters verspreid over Europa.
• Coinbase (-0,58%): het bedrijf heeft aangekondigd dat juridisch directeur Paul Grewal na zes jaar vertrekt en aanblijft als adviseur van de groep. Tijdens zijn periode speelde hij een sleutelrol in de succesvolle verdediging van Coinbase tegen een rechtszaak van de Amerikaanse beurswaakhond SEC en in de lobby-inspanningen van de cryptosector voor gunstigere regelgeving. Molly Abraham, momenteel vicevoorzitter juridische zaken, wordt de nieuwe general counsel, terwijl Ryan VanGrack wordt benoemd tot vicevoorzitter en hoofd corporate affairs. Coinbase wil de komende jaren verder uitgroeien tot een breder financieel platform door naast cryptomunten ook activiteiten uit te bouwen in aandelenhandel, voorspellingsmarkten en investeringshulpmiddelen op basis van artificiële intelligentie.
• Costco Wholesale (-4,21%): de uitbater van een keten van magazijnwinkels zag zijn aandeel stevig dalen nadat de omzetgroei in juni iets lager uitviel dan in mei. De omzet steeg in juni met 10,6%, tegenover 13,7% in mei, waarbij het bedrijf aangaf dat de sterkere prestatie in mei waarschijnlijk werd ondersteund door hogere brandstofprijzen die meer klanten naar zijn tankstations en winkels lokten. Sommige beleggers volgen de verkoop- en ledenaantallen van Costco de laatste maanden nauwgezet, aangezien de retailer al bijna twintig jaar onafgebroken jaarlijkse omzetgroei rapporteert. Analisten wezen erop dat de bezoekersaantallen in juni weliswaar iets zwakker waren dan in mei, maar dat de onderliggende verkoopprestaties nog steeds sterk bleven.
• Dr Reddy's Laboratories: de Indiase farmaceutische groep die generische geneesmiddelen en behandelingen voor uiteenlopende aandoeningen ontwikkelt, zag zijn aandeel dalen nadat het waarschuwde voor een tijdelijke onderbreking in de levering van semaglutide, een geneesmiddel voor diabetes, waardoor twijfels ontstaan over zijn voorsprong in de Indiase markt. Analisten vrezen dat concurrenten hierdoor marktaandeel kunnen winnen, de prijszettingskracht kan afnemen en de winstgroei onder druk komt te staan; verschillende beursanalisten verlaagden daarom hun winstverwachtingen en koersdoelen. De onderbreking volgt op de ontdekking van een onzuiverheid tijdens de productie-uitbreiding van het actieve bestanddeel, terwijl de hervatting van de leveringen pas tegen eind oktober of begin november wordt verwacht; één analist verlaagde daarbij zijn verwachting voor de semaglutide-omzet in boekjaar 2028 van 150 miljoen dollar naar 100 miljoen dollar.
• easyJet: de Britse lagekostenluchtvaartmaatschappij heeft in principe ingestemd met een verbeterd overnamevoorstel van de Amerikaanse investeringsmaatschappij Apollo Global ter waarde van 5,7 miljard pond, of 7,15 pond per aandeel. Het bod ligt boven het eerdere voorstel van Castlelake, dat easyJet afgelopen weekend voorlopig had aanvaard en dat het bedrijf waardeerde op 6,90 pond per aandeel. Volgens easyJet biedt het nieuwe voorstel een aantrekkelijkere cashvergoeding voor de aandeelhouders. De overnamestrijd rond de luchtvaartmaatschappij lijkt daarmee een nieuwe fase in te gaan, waarbij Apollo Castlelake heeft overboden.
• Fugro: de Nederlandse specialist in geodata en bodemonderzoek voor infrastructuur-, energie- en maritieme projecten, heeft Cees den Ouden met onmiddellijke ingang benoemd tot interim Chief Financial Officer. Hij volgt Barbara Geelen op, waarvan het vertrek eerder werd aangekondigd, en moet de continuïteit van het financiële beleid verzekeren terwijl de zoektocht naar een permanente CFO voortgaat. Den Ouden brengt uitgebreide financiële en leidinggevende ervaring mee uit zowel beursgenoteerde als niet-beursgenoteerde bedrijven, onder meer in de maritieme, energie- en infrastructuursector. De benoeming moet Fugro ondersteunen bij een vlotte overgang in de financiële top van het bedrijf.
• Hays: de Britse specialist in arbeidsbemiddeling verwacht dat de operationele winst over het afgelopen boekjaar aan de bovenkant van de marktverwachtingen zal uitkomen dankzij kostenbesparingen en een hogere productiviteit van zijn consultants. De gemiddelde nettofee per consultant steeg in het vierde kwartaal met 8% op jaarbasis, wat erop wijst dat recruiters meer inkomsten per medewerker genereren. Tegelijk bleef de arbeidsmarkt uitdagend, waardoor de vergelijkbare nettofees in het kwartaal met 5% daalden door een aanhoudende terughoudendheid bij werkgevers om nieuwe medewerkers aan te werven. Hays benadrukt daarmee dat efficiëntieverbeteringen en kostencontrole voorlopig de impact van de zwakke rekruteringsmarkt helpen opvangen.
• Inventiva: de Franse biotechonderneming die geneesmiddelen ontwikkelt voor ernstige aandoeningen, heeft de laatste stap afgerond van een uitgebreide optimalisatie van haar kapitaalstructuur. Het bedrijf gaf 15,7 miljoen nieuwe warrants uit aan de Europese Investeringsbank (EIB), terwijl de EIB alle resterende oude warrants inleverde. De nieuwe warrants bevatten niet langer het beschermingsmechanisme tegen verwatering dat wel aanwezig was in de oude warrants, wat de kapitaalstructuur vereenvoudigt in aanloop naar de verwachte fase 3-resultaten in het vierde kwartaal van 2026. KBC Securities herhaalt het koersdoel van 7 euro met een “Kopen”-aanbeveling.
• Mara Holdings (+9,98%): de aandelen van de bitcoinminer en digitale-infrastructuurgroep stegen fors. Mara kondigde aan grond te kopen in Matagorda County in Texas van HIF USA, een bedrijf actief in hernieuwbare brandstoffen. De site omvat meer dan 1.200 acres (ongeveer 485 hectare) en zal de energiecapaciteit van Mara uiteindelijk meer dan verdubbelen tot ongeveer 4,8 gigawatt binnen de portefeuille. HIF behoudt een minderheidsbelang in het project.
• Meta Platforms (+4,70%): de exploitant van Facebook, Instagram en WhatsApp heeft ontwikkelaars toegang gegeven tot zijn nieuwe AI-model Muse Spark en lanceerde tegelijk de verbeterde versie Muse Spark 1.1, die onder meer code kan schrijven, complexe taken uitvoeren en softwaretools gebruiken. Meta wil hiermee zijn AI-technologie verder commercialiseren en gaat via een betalend API-model rechtstreeks de concurrentie aan met OpenAI en Anthropic. Daarnaast plant het bedrijf vanaf september de productie van zijn eigen AI-chip, Iris, ontwikkeld samen met Broadcom en geproduceerd door TSMC, om minder afhankelijk te worden van Nvidia en AMD. Meta wil zijn AI-rekenkracht verdubbelen van 7 naar 14 gigawatt tussen 2026 en 2027 en ondersteunt die ambitie met investeringen die dit jaar kunnen oplopen tot 145 miljard dollar. Om deze expansie mogelijk te maken sloot de groep meerjarige contracten af voor onder meer geheugenchips, opslag en glasvezelapparatuur.
• Micron Technology (+4,52%): de producent van geheugenchips en opslagoplossingen heeft aangekondigd tegen 2035 meer dan 250 miljard dollar in de Verenigde Staten te investeren, een forse verhoging tegenover eerdere plannen, gedreven door de sterke vraag naar AI-gerelateerde chips. Het bedrijf breidt onder meer zijn grote halfgeleidercampus in New York uit, versnelt investeringen in Idaho en Virginia en verwacht daarmee meer dan 90.000 banen te creëren. Daarnaast trekt Micron 3 miljard dollar uit om de Amerikaanse halfgeleiderketen te versterken, waaronder 500 miljoen dollar voor de uitbreiding van een siliciumwaferfabriek van GlobalWafers in Texas, gekoppeld aan een tienjarige leveringsovereenkomst. De investeringen volgen op een sterke stijging van de vraag naar geheugenchips voor AI-toepassingen; vorige maand meldde Micron al voor 22 miljard dollar aan vastgelegde bestellingen van klanten uit de datacenter-, consumenten- en automobielsector
• Montea: de Belgische logistieke vastgoedontwikkelaar, heeft de langverwachte laatste fase aangekondigd van zijn Glassworks Park (voormalige AGC-site) in het Nederlandse Tiel. Het project, “DC Quartz”, omvat een nieuwe logistieke ontwikkeling van 67.400 m², waarvan BSH Home Appliances al 46.700 m² (70% van het project) heeft voorverhuurd via een tienjarige triple-net huurovereenkomst. Voor de resterende ruimte lopen vergevorderde onderhandelingen, waardoor het verhuurrisico beperkt blijft, terwijl de locatie profiteert van een ruime elektriciteitscapaciteit en een sterke multimodale bereikbaarheid via waterwegen en snelwegen. Sinds 2021 investeerde Montea 178 miljoen euro in vijf projecten in Tiel, waarmee het zijn positie bevestigt als ontwikkelaar van grootschalige brownfieldprojecten in Nederland. KBC Securities hanteert een koersdoel van 95 euro met een “Kopen”-aanbeveling.
• ONGC: de Indiase olie- en gasproducent en grootste energie-explorator van het land, gaat in Mangalore een strategische petroleumreserve bouwen met een capaciteit van 1,75 miljoen ton om de energiezekerheid van India te versterken. Het project komt nadat India kwetsbaar bleek voor verstoringen van de wereldwijde oliebevoorrading via de Straat van Hormuz en kadert in een bredere strategie waarbij het land samenwerkt met onder meer de Verenigde Arabische Emiraten en Japan om zijn noodvoorraden uit te breiden. India beschikt al over strategische opslaglocaties in Mangalore, Padur en Vizag en plant daarnaast nog eens 4 miljoen ton extra opslagcapaciteit in Chandikhol en 2,5 miljoen ton in Padur.
• PepsiCo (-3,25%): de producent van frisdranken en snacks achter merken zoals Pepsi, Lay’s, Doritos en Gatorade waarschuwde voor hogere grondstoffenkosten in de tweede jaarhelft, terwijl het tegelijk meer investeert en prijzen verlaagt om prijsbewuste consumenten terug te winnen. De groep zag de omzet van zijn voedingsactiviteiten in Noord-Amerika met 2% dalen, ondanks prijsverlagingen tot 15% op bepaalde snackmerken, terwijl hogere brandstofprijzen en inflatie de consumentenvraag onder druk zetten. PepsiCo handhaafde zijn vooruitzichten voor boekjaar 2026 en verwacht nog steeds een organische omzetgroei van 2% tot 4% en een stijging van de winst per aandeel met 4% tot 6%. In het voorbije kwartaal steeg de omzet met 6,4% tot 24,18 miljard dollar, boven de gemiddelde analistenverwachting van 23,95 miljard dollar, terwijl de winst per aandeel uitkwam op 2,20 dollar tegenover 2,12 dollar een jaar eerder.
• Poste Italiane (+0,56%): de Italiaanse post-, bank-, verzekerings- en telecomgroep wil via de overname van Telecom Italia (TIM) voor 13,5 miljard euro uitgroeien tot een belangrijke speler in digitale infrastructuur, cloudcomputing en artificiële intelligentie. Het staatsbedrijf, dat al 30 miljoen gebruikers bedient via het Italiaanse digitale-identiteitssysteem en 46 miljoen klanten heeft over zijn verschillende activiteiten heen, ziet TIM als een manier om zijn digitale transformatie te versnellen. Door de combinatie zou een grotere, door de staat gesteunde groep ontstaan die extra datacenters, cloudinfrastructuur en lokale rekencapaciteit kan uitbouwen, onder meer door voormalige postsorteercentra om te vormen tot regionale dataknooppunten. De geplande overname past binnen een bredere Europese strategie om de digitale soevereiniteit te versterken en minder afhankelijk te worden van Amerikaanse technologiebedrijven voor kritieke digitale infrastructuur.
• SK Hynix: de Zuid-Koreaanse producent van geheugenchips en een belangrijke leverancier voor de artificiële-intelligentiesector, heeft via een notering van Amerikaanse depositary receipts ongeveer 26,5 miljard dollar opgehaald, wat wijst op een sterke interesse van beleggers. De opbrengst zal worden gebruikt voor nieuwe fabrieken en investeringen in productiecapaciteit om te voldoen aan de snel stijgende vraag naar AI-geheugenchips, waarbij de vraag naar de aandelen meer dan zeven keer groter was dan het aanbod. SK Hynix profiteert van zijn leidende positie in high-bandwidth memory-chips voor AI-systemen en hoopt met zijn Amerikaanse beursnotering ook de waarderingskloof met concurrent Micron te verkleinen, terwijl het tegelijk blijft concurreren met Samsung op de wereldwijde geheugenchipmarkt.
• Tata Consultancy Services (TCS): de Indiase leverancier van IT-diensten, softwareontwikkeling en digitale transformatieoplossingen, zag zijn aandeel stijgen nadat het beter dan verwachte kwartaalomzetten rapporteerde en profiteerde van sterke contractwinsten en groeiende inkomsten uit artificiële intelligentie. De omzet steeg met 14% op jaarbasis tot 722,75 miljard roepie, terwijl het orderboek opliep tot 9,5 miljard dollar en de jaarlijkse AI-gerelateerde inkomsten uitkwamen op meer dan 2,6 miljard dollar. Analisten wijzen erop dat een megacontract van 800 miljoen dollar en een verbeterende vraag vanuit onder meer de financiële sector, industrie, farmacie en energiesector het vertrouwen versterken in een geleidelijk herstel van de groei.
• Tencent: de Chinese technologiegroep voert gesprekken om de grootste aandeelhouder te worden van AI-start-up Manus nadat de Chinese overheid Meta had opgedragen zijn overname van het bedrijf ter waarde van 2 miljard dollar ongedaan te maken. Tencent zou samen met bestaande investeerders van Manus overwegen om het bedrijf terug te kopen voor minstens 2 miljard dollar, waardoor Manus opnieuw onafhankelijk zou worden van Meta. Manus ontwikkelt AI-agenten die zelfstandig taken kunnen uitvoeren met minimale menselijke tussenkomst en werd vorig jaar geprezen als een van China's meest veelbelovende spelers op het vlak van artificiële intelligentie.
• Vodafone: de Britse telecomgroep ziet een belangrijke aandeelhouder vertrekken nadat de telecomgroep E& uit de Verenigde Arabische Emiraten besliste haar belang in Vodafone te verkopen aan de familiegroep van de Franse miljardair Xavier Niel. De transactie waardeert Vodafone op 112,5 pence per aandeel, een premie van 15% tegenover de meest recente slotkoers van 97,76 pence, en heeft een totale waarde van ongeveer 5,95 miljard dollar. E& verklaarde dat de verkoop past binnen een strategische heroriëntering op kernactiviteiten en naar verwachting een netto kasopbrengst van ongeveer 1,3 miljard dollar zal opleveren. Na de verkoop zal E& geen vertegenwoordiger meer hebben in de raad van bestuur van Vodafone en ook geen invloed meer proberen uit te oefenen op het management van de telecomgroep.
• Volkswagen: de Duitse autofabrikant overweegt een ingrijpende herstructurering waarbij het aantal modellen met maximaal de helft wordt verminderd en de productiecapaciteit wordt teruggebracht van 10 miljoen naar 9 miljoen voertuigen per jaar. Volgens mediaberichten bekijkt CEO Oliver Blume ook de mogelijke sluiting van vier Duitse fabrieken en het schrappen van tot 100.000 banen, ongeveer dubbel zoveel als eerder gepland, al gaf het bedrijf hierover nog geen officiële details. Volkswagen kampt met hoge kosten, overcapaciteit, toenemende concurrentie uit China, strengere regelgeving en Amerikaanse invoertarieven, waardoor de winstmarges sinds 2021 ongeveer gehalveerd zijn. De aangekondigde plannen hebben geleid tot protesten van werknemers en vakbonden, die waarschuwen voor een groot sociaal conflict indien het management meer duidelijkheid blijft uitstellen.