Beursnieuws: Agfa, ASML, Biotalys, CTP, D’Ieteren, Eli Lilly, Hello Fresh, Henkel, Meta, Oracle, Tesla, Xpeng, …

Elke ochtend, bij het openen van de beurzen, geven we jullie graag een korte overview van het belangrijkste nieuws van gisteren en vannacht.

Bedrijven met nieuws: Agfa, Apple, ASML, AT&T, Bank of America, Biotalys, CTP, D’Ieteren, Deceuninck, Delta Air Lines, Domino's Pizza Group, Ekopak, Eli Lilly, Exxon Mobil, Hellofresh, Henkel, Iberdrola, Meta Platforms, Nissan, Novo Nordisk, Oracle, Persimmon, Shell, Sofina, Standard Chartered, Tesla, TINC, Volkswagen, Xpeng

• Agfa: de leverancier van printsystemen heeft een strategische commerciële overeenkomst gesloten met BHS Corrugated, een toonaangevende leverancier in de golfkartonindustrie. Agfa zal exclusief de printmotoren leveren voor de BHS Jetliner Xceed en BHS Jetliner Monochrome en wordt een gecertificeerde inktleverancier. KBC Securities geeft nog mee dat het voor het vierde kwartaal en het boekjaar 2024 voor 50 miljoen euro aan herstructureringskosten verwacht, wat zou moeten resulteren in een nettoverlies van 71,8 miljoen euro voor 2024. KBC Securities behoudt een koersdoel van 1,4 euro en een 'Opbouwen'-aanbeveling.
• Apple (-4,8%) en Meta Platforms (-4,4%): de iPhone-maker en de socialmediagigant staan voor bescheiden boetes wegens vermeende schendingen van de Europese Digital Markets Act. Deze wet, die in mei 2023 van kracht werd, heeft tot doel de concurrentie tussen onlinediensten te bevorderen door het gemakkelijker te maken voor mensen om tussen concurrerende platforms te schakelen. De Europese Commissie richt zich op naleving van de wet door de bedrijven in plaats van hen te sanctioneren, wat de reden is voor de bescheiden boetes. Een definitieve beslissing over de hoogte van de boetes wordt deze maand verwacht.
• ASML: de toeleverancier van de halfgeleiderindustrie uit Veldhoven heeft een strategische samenwerkingsovereenkomst getekend met imec, het wereldwijd bekend onderzoekscentrum gevestigd in Leuven. De focus van de samenwerking is onderzoek en duurzaamheid en heeft een looptijd van vijf jaar. ASML zal onder meer zijn systemen 0,55 NA EUV, 0,33 NA EUV, DUV immersion beschikbaar stellen voor onderzoek. ASML zal ook financiering beschikbaar stellen.
• AT&T (+0,6%): het telecombedrijf uit Texas verwacht een aangepaste winst per aandeel voor het eerste kwartaal van 48 cent of hoger vergeleken met de gemiddelde analistenverwachting van 49 cent. Het bedrijf heeft geïnvesteerd in high-speed fiber internet om sneller abonnees en inkomsten te genereren. AT&T verkocht zijn volledige 70% belang in DIRECTV aan TPG, met de deal die naar verwachting medio 2025 wordt afgerond.
• Bank of America (-3,8%): de investeringsbank uit New York heeft enkele functies in de investeringsbanksector geschrapt, waaronder in New York. De ontslagen troffen junior bankiers, waaronder analisten en medewerkers, en sommige werknemers kunnen elders in het bedrijf worden herplaatst. De laatste ontslagronde komt weken nadat Bank of America wereldwijd personeel heeft ontslagen in haar investeringsbank- en wereldwijde marktafdelingen als onderdeel van een jaarlijks beoordelingsproces. De reducties vertegenwoordigden 1% van het personeelsbestand voor de bedrijven.
• Biotalys: de leverancier van biocontroleprogramma's uit heeft sterke prestaties gemeld met de eerste veldproeven van BioFun-6, een biocontroleprogramma tegen Botrytis en meeldauw in fruit en groenten. De testresultaten toonden aan dat BioFun-6 een effectief hulpmiddel is om gewassen te beschermen tegen deze pathogenen, bij aanzienlijk lagere doseringen dan EVOCA, het eerste biofungicide van het bedrijf. De proeven werden uitgevoerd in Europa en de VS door externe contractonderzoeksorganisaties. De wereldwijde markt voor biofungiciden en bioinsecticiden zal naar verwachting met ongeveer 12 procent per jaar groeien en in 2030 meer dan 17 miljard dollar bedragen.
• CTP: de logistieke vastgoedinvesteerder uit Nederland heeft voor 1 miljard euro aan groene obligaties geplaatst. Het gaat om twee obligaties van 500 miljoen euro met looptijden van respectievelijk 6 en 10 jaar. De zesjarige obligatie werd uitgegeven tegen een vaste coupon van 3,625 procent en de tienjarige obligatie tegen een vaste coupon van 4,25 procent. De opbrengst zal worden aangewend voor de financiering of herfinanciering van obligaties.
• D’Ieteren: D'Ieteren rapporteerde goede resultaten voor 2024, met een aangepast winst voor belastingen van 1,065 miljard euro, hoger dan de verwachtingen van KBC Securities en 9,6% hoger dan in 2023. De beter dan verwachte prestaties werden grotendeels gedreven door Auto, terwijl Belron in grote lijnen in lijn presteerde. De vooruitzichten waren echter licht teleurstellend, waarbij de groep rekende op een lichte daling van de winst voor belastingen van 924 miljoen euro (KBCSe: 995 miljoen euro) als gevolg van de herfinancieringsimpact. De omzet steeg met 3,5% tot 12,07 miljard euro.  KBCS handhaaft de “kopen”-aanbeveling en koersdoel van 225 euro.
• Deceuninck: de pvc-producent heeft de resterende 50% aandelen in de So Easy – Decalu joint venture overgenomen van zijn partner So Easy Holding BV. Decalu is actief in aluminium raamprofielen en realiseert een jaarlijkse omzet van 16,4 miljoen euro en heeft een R&D-faciliteit in Polen. Deceuninck meldde een vlakke aangepaste EBITDA (bedrijfskasstroom) voor 2024, terwijl de marktomstandigheden voor 2025 uitdagend blijven. KBC Securities blijft bij een koersdoel van 4,2 euro en een 'Kopen'-aanbeveling.
• Delta Air Lines (-14%): de luchtvaartmaatschappij heeft haar winstverwachting voor het eerste kwartaal gehalveerd vanwege de economische onzekerheid in de VS. CEO Ed Bastian meldde dat bedrijven hun uitgaven terugschroeven en consumenten minder geneigd zijn om te reizen in tijden van onzekerheid12. Delta verwacht nu een winst per aandeel tussen 30 en 50 cent, vergeleken met de eerdere schatting van 70 cent tot 1 dollar3. Analisten bij Jefferies hadden een verlaging van de winstverwachting verwacht, maar de omvang ervan is ernstiger dan voorzien4.
• Domino's Pizza Group: het bedrijf rapporteerde een stijging van ongeveer 4% in de EBITDA, dankzij een toename van de bestellingen, gestimuleerd door kortingsaanbiedingen. De pizzaketen rapporteerde een EBITDA van 143,4 miljoen pond, vergeleken met 138,1 miljoen pond vorig jaar. Het bedrijf breidt zowel zijn winkelnetwerk als zijn digitale platform actief uit als onderdeel van zijn doel om tegen 2028 een omzet van 2 miljard pond te behalen in meer dan 1.600 winkels. Dominos verwacht dat de onderliggende EBITDA voor 2025 in lijn zal liggen met de huidige marktverwachtingen.
• Ekopak: het bedrijf bereidt zich voor op de verhuizing naar haar nieuwe hoofdkantoor in Deinze. Het bedrijf heeft haar oude vestiging in Tielt verkocht. Het nieuwe hoofdkantoor zal alle activiteiten centraliseren in een hypermodern en duurzaam gebouw dat energie opwekt uit hernieuwbare bronnen en regenwater en afvalwater hergebruikt. De verhuizing staat gepland voor midden maart, terwijl het atelier en magazijn al eerder zijn verhuisd. De verkoop van het oude hoofdkantoor zal helpen om de netto-schulden van de groep af te bouwen.
• Eli Lilly (-5%): het farmaceutische bedrijf, heeft plannen om zijn diabetes- en gewichtsverliesmedicijn Mounjaro in de tweede helft van 2025 te lanceren in grote opkomende markten zoals India, Brazilië en Mexico. De wereldwijde vraag naar Lilly's en Novo Nordisks diabetes- en gewichtsverliesmedicijnen is groot. Lilly verwacht dat Mounjaro significant zal bijdragen aan de groei in deze markten, met een potentieel van 900 miljoen patiënten. Het bedrijf heeft sinds 2020 meer dan 23 miljard dollar geïnvesteerd om zijn productiecapaciteit wereldwijd op te schalen.
• Exxon Mobil (+2,6%), Chevron (+0,79%), ConocoPhillips (+2,5%) en Shell (+0,54%): de energiebedrijven worden geconfronteerd met rechtszaken van vijf Democratisch geleide staten die beweren dat de bedrijven het publiek hebben misleid over de rol van fossiele brandstoffen bij klimaatverandering. Het Hooggerechtshof van de VS heeft een poging van 19 Republikeins geleide staten afgewezen om deze rechtszaken te blokkeren. De Republikeins geleide staten, onder leiding van Alabama, voerden aan dat alleen de federale overheid bevoegd is om de uitstoot van broeikasgassen te reguleren en dat de Democratisch geleide staten hun bevoegdheden te buiten gaan door te proberen het nationale energiesysteem te herstructureren.
• Hellofresh: het bedrijf voorspelde dat de omzet in 2025 met 3% tot 8% zou dalen , vergeleken met een groei van 2,7% die het bedrijf eerder vooropstelde. De EBITDA zou liggen in een vork van 450-500 miljoen euro, vergeleken met een schatting van 456 miljoen euro.
• Henkel: het Duitse bedrijf zei deze morgen dat het in 2025 een organische omzetgroei van 3,5% verwachtte. Het bedrijf verwees daarbij naar de implementatie van zijn groeistrategie, nadat de omzet in 2024 aan de marktverwachtingen voldeed. Het bedrijf verwacht dat de organische omzet dit jaar met 1,5% tot 3,5% zal groeien, vergeleken met een stijging van 2,6% tot 21,6 miljard euro in 2024.
• Iberdrola: het energiebedrijf zoekt een partner die bereid is een minderheidsbelang te nemen in een hernieuwbare-energieportefeuille van ongeveer 1 gigawatt. Dit project, genaamd "Romeo 2.0", is vergelijkbaar met een eerdere portefeuille van 1,3 GW waarin het Noorse staatsinvesteringsfonds in 2023 een belang van 49% nam. De strategie van Iberdrola is om minderheidsbelangen in meer geavanceerde projecten te verkopen om nieuwe investeringen te financieren3.
• Nissan: de Japanse autofabrikant bespreekt mogelijke opvolgers voor CEO Makoto Uchida, die onder druk staat om af te treden vanwege de verslechterende winstprestaties en mislukte fusiebesprekingen met Honda. Potentiële opvolgers zijn onder andere CFO Jeremie Papin, Chief Planning Officer Ivan Espinosa en Chief Performance Officer Guillaume Cartier. Nissan heeft haar winstprognose voor het lopende boekjaar tot eind maart drie keer verlaagd. Het bedrijf verwacht een update over de herstructurering, waaronder de sluiting van een fabriek in Thailand en twee andere niet nader genoemde fabrieken.
• Novo Nordisk: het bedrijf heeft zwakkere gegevens bekendgemaakt dan verwacht uit een tweede proef in de laatste fase van hun kandidaat-medicijn tegen obesitas, CagriSema. Hoewel CagriSema voor een beter gewichtsverlies zorgt dan Wegovy, heeft Novo de verwachtingen te hoog gesteld. Het gewichtsverlies in het onderzoek met CagriSema bedroeg 13,7% na 68 weken, en 15,7% wanneer alleen de deelnemers werden meegenomen die de behandeling bleven volgen. Novo is van plan om CagriSema in het eerste kwartaal van 2026 ter goedkeuring aan de regelgevende instanties voor te leggen.
• Oracle (-4%): de technologiebedrijf uit Californië verwacht een sterke groei in de komende fiscale jaren 2026 en 2027, aangedreven door de stijgende vraag naar geavanceerde AI-computing. Het bedrijf voorspelt een omzetgroei van 15% in 2026 en 20% in 2027, beide boven de gemiddelde analistenverwachting. Oracle heeft geïnvesteerd in datacenters en halfgeleidertechnologie om deze AI-diensten te ondersteunen. De aangepaste winst per aandeel was 1,47 euro, vergeleken met de gemiddelde analistenverwachting van 1,49 euro.
• Persimmon: het bouwbedrijf gaat dit jaar meer huizen bouwen en mikt daarbij op betere marges nadat de verbeterde verkoopcijfers en prijzen het bedrijf hielpen de winstverwachtingen voor 2024 te overtreffen. De winst vóór belastingen steeg met 10% tot 395,1 miljoen pond in 2024, hoger dan de gemiddelde analistenverwachtingen van 380,3 miljoen pond. Het bedrijf wil tussen de 11.000 en 11.500 huizen bouwen in 2025, vergeleken met 10.664 vorig jaar.
• Sofina: de Belgische holding heeft haar resterende belang van 7% in GL Events verkocht voor ongeveer 44 miljoen euro, dat meldde de krant De Tijd gisteren. Sofina is al een tijdje bezig met het afbouwen van haar participatie in GL Events en heeft een jaar geleden al eens 44 miljoen euro gecasht door haar belang te halveren. De 2,1 miljoen aandelen zijn nu verkocht aan Polygone en de zakenfamilie Amar. Sofina verliet ook de raad van bestuur van GL Events, waar het twee bestuurders had.
• Standard Chartered: de bank meldde dat haar wereldwijde private banking-divisie een beleggingsplatform heeft gelanceerd dat speciaal is toegespitst op haar zeer vermogende cliënten. De Private Markets Co-Investment Club (CIC) is bedoeld om te voldoen aan de toenemende vraag van deze high-end investeerders naar efficiënte, institutionele private marktportefeuilles, aldus de  bank. Volgens StanChart streeft de club ernaar haar leden voordelen te bieden, zoals institutionele due diligence en gefaciliteerde ondersteuning bij de uitvoering en transacties.
• Tesla (-15%): de elektrische voertuigfabrikant zag een aanzienlijke daling van de aandelenkoers na een verlaging van de voorspelling voor de leveringen in het eerste kwartaal door UBS. Tesla's totale waarde van 845 miljard dollar blijft echter hoger dan die van de negen meest waardevolle grote autofabrikanten samen. Ondanks de dalende verkoop en winst, blijven investeerders wedden op Musk's visie van Tesla's toekomst, wat heeft geleid tot een aanzienlijke waardering van het bedrijf.
• TINC: op 19 september 2024 werd een akkoord aangekondigd waarbij WorxInvest de helft van het belang van Gimv NV in Infravest NV zou verwerven. Infravest NV is de grootste aandeelhouder van TINC NV en indirecte aandeelhouder van TINC Manager NV. Gimv NV en Belfius Bank NV zouden hun belangen in TDP NV inbrengen in Infravest NV. Alle goedkeuringen zijn inmiddels verkregen, en WorxInvest en Gimv houden elk een belang van 40,8% in Infravest NV, terwijl Belfius een minderheidsaandeelhouder wordt met een belang van 18,4%.
• Volkswagen: de autofabrikant verwacht een operationele marge van 5,5-6,5% in 2025, ten opzichte van 5,9% in 2024. Het bedrijf geeft een gematigde prognose voor het komende jaar vanwege de zwakke vraag, hoge kosten en aanhoudende handelsspanningen. De vooruitzichten voor 2025 houden geen rekening met mogelijke handelstarieven op importen uit Mexico of Europa. Volkswagen stelde voor om voor 2024 een dividend van 6,36 euro per preferent aandeel uit te keren, een daling ten opzichte van de 9,06 euro van het voorgaande jaar. De operationele winst daalde in 2024 met 15% tot 19,1 miljard euro bij een omzet van 324 miljard euro.
• Xpeng: de Chinese fabrikant van elektrische voertuigen uit Guangzhou ziet humanoïde robots als een langetermijnproject en overweegt grote investeringen die kunnen oplopen tot 100 miljard yuan (13,80 miljard dollar). CEO He Xiaopeng verklaarde dat het bedrijf, ondanks conservatieve huidige investeringen, bereid is veel meer te investeren. Xpeng is al vijf jaar actief in de humanoïde robotindustrie en onthulde in november zijn humanoïde Iron om te concurreren met Tesla Bot. Het bedrijf is een van de vele autofabrikanten die inzetten op humanoïden, een gebied waarin Chinese beleidsmakers technologische doorbraken willen zien.