Bedrijvenradar: X-Fab, UCB, Aperam, Cloudflare, ConocoPhillips, Hermes, Pinterest, Yara, Aperam, ... 

Elke ochtend, bij het openen van de beurzen, geven we jullie graag een korte overview van het belangrijkste nieuws van gisteren en vannacht.

Bedrijven met nieuws

AIG, AMS Osram, Aperam, Baidu, Bytedance, CleanSpark, Cloudflare, ConocoPhillips, Duke Energy, EMS Chemie, Everest Group, Expedia, Harley-Davidson, Hermes, Hershey, IBA, Illumina, L’Oréal, Mediobanca, Microsoft, News, Nissan, NX Filtration, Pinterest, Roche, Saab, Skanska, Take-Two interactive Software, Tesco, Thomson Reuters, UCB, Wynn Resorts, X-Fab, Yara International

• AIG: De Britse antitrustwaakhond is een onderzoek gestart naar Aviva's overname van AIG's levensverzekeringsbedrijf, AIG Life UK, voor 460 miljoen pond.
  

• AMS Osram: Bij de Oostenrijkse sensormaker lag de omzet in het vierde kwartaal in lijn der schattingen, dankzij een sterke vraag naar producten voor toepassingen in de auto-industrie, vooral vanuit China. Er werd in totaal 908 miljoen euro omgezet. En die omzet moet in het eerste kwartaal wel dalen tot 800 à 900 miljoen euro, wat een operationele winstmarge moet opleveren tussen 4% en 7%.

• Aperam: de producent van roestvrijstaal zag de bedrijfskasstroom vorig kwartaal verdampen, want de EBITDA ging van 129 naar 55 miljoen euro. Dat ligt wel boven de verhoopte 53 miljoen euro, maar de omzetdaling van 1,61 naar 1,55 miljard euro stemt toch tot nadenken. De nettowinst daalde vorig jaar immers van 625 naar 203 miljoen euro. Opsteker is dat de het momentum in het vierde kwartaal weer verbeterde, ondanks de “extreme margedruk” blijft bestaan. Dat effent de weg voor een stabiele bedrijfskasstroom in het eerste kwartaal van 2024, ten opzichte van het vierde kwartaal van 2023.

• Baidu: Lenovo zal Baidu’s Ernie Large Language Model (LLM) gebruiken op de Lenovo’s smartphones. De deal is vergelijkbaar met de samenwerkingen met Samsung en Honor die vorige maand werden aangekondigd. De Chinese markt heeft nu meer dan 200 AI-modellen aangeboden, onder meer van Baidu's belangrijkste rivalen Alibaba en Tencent.

• Bytedance: een groep van 15 Amerikaanse wetgevers drong er bij het ministerie van Handel op aan om TikTok's moederbedrijf ByteDance toe te voegen aan een exportcontrolelijst van de overheid, daarbij verwijzend naar nationale veiligheidsrisico's die worden gevormd door de toegang van het Chinese bedrijf tot Amerikaanse software.

• CleanSpark: (-+9%) De bitcoin miner publiceerde een winst van 14 cent per aandeel, terwijl analisten een verlies van 26 cent per aandeel hadden verwacht. Ook de omzet lag met 73,8 miljoen dollar hoger dan de verhoopte 71 miljoen.

• Cloudflare: (+18% nabeurs) De leverancier van clouddiensten boekte vorig kwartaal 15 cent winst per aandeel, terwijl op 12 cent werd gemikt. Ook de omzet van meer dan 360 miljoen dollar lag boven de lat, maar veel belangrijker was dat de verwachtingen voor de winst per aandeel in heel 2024 “rooskleurig” was.

• ConocoPhillips: de Amerikaanse olie- en gasproducent meldt voor het vierde kwartaal een winst van 2,40 dollar per aandeel, waarmee het de gemiddelde verwachtingen van analisten van 2,09 dollar overtrof, dankzij een hogere productie van nieuw verworven activa in Canada.

• Duke Energy: het nutsbedrijf haalde over het vierde kwartaal een aangepaste winst van 1,51 dollar per aandeel, onder de gemiddelde prognose van analisten van 1,54 dollar, en een omzet van 7,21 miljard dollar, waarbij gemiddelde schatting van 7,49 miljard dollar werd gemist als gevolg van hogere rentelasten en lagere verkoopvolumes.

• EMS Chemie: De Zwitserse nylonproducent zag de bedrijfswinst (EBIT) vorig jaar met 19% terugvallen omwille van de vertraging van de wereldeconomie, stijgende energiekosten en ongunstige wisselkoersen. Dat is fors, maar werd wel verwacht, omdat chemiebedrijven in heel Europa de winstmarges onder druk zien staan. Het bedrijf verwacht dat 2024 opnieuw moeilijk zal worden, en wijst onder meer naar stijgende vrachtkosten en de Chinese vastgoedcrisis.

• Everest Group: de verzekeraar boekte een bedrijfsresultaat van 1,09 miljard dollar, of 25,18 dollar per aandeel, voor het vierde kwartaal, vergeleken met 478 miljoen dollar, of 12,21 dollar per aandeel, een jaar geleden, dankzij hogere verzekeringstechnische inkomsten en beleggingsrendementen.

• Expedia: (-12% nabeurs) De reisgroep deed vorig kwartaal beter dan verwacht, want zowel de omzet als de winst waren sterk. De groep heeft verder voorzitter van Expedia for Business, Ariane Gorin, gepromoveerd tot CEO ter vervagingen van huidige CEO Peter Kern. Klinkt dat positief? Misschien, maar de CEO wissel kwam er onverwacht, net zoals de mededeling dat de omzet in 2024 onder druk zal komen omdat de prijzen van vliegtickets kunnen dalen. Weg sfeer. En zo ook bij Booking Holdings en Airbnb.

• Harley-Davidson: de motorfietsfabrikant meldt een scherpe daling van de nettowinst in het vierde kwartaal, omdat lagere verzendingen en hogere kosten de marges fnuikten. Het bedrijf had ook te maken met een zwakke vraag in Noord-Amerika te midden van inflatiedruk.

• Hermes: De omzet van de Birkin-tassenmaker dikte vorig kwartaal met 17,5% aan tot 3,36 miljard euro, terwijl slechts op 14% groei werd gemikt. Daarmee bevestigt de groep zijn sterke positie in de luxegoederenindustrie, met dank aan de rijke shoppers natuurlijk. Die blijven meer dan redelijk weerbaar in lastige economische tijden. De groep meldde vandaag dan ook dat het de prijzen opnieuw wat verder gaat optrekken.

• Hershey: de chocoladegroep gaat de komende twee jaar 300 miljoen dollar besparen, omdat de omzet en winst in 2024 onder verwachting lag. De herstructurering zal gevolgen hebben voor minder dan 5% van het personeelsbestand en zal resulteren in maximaal 60 miljoen dollar aan ontslagvergoedingen.

• IBA: de protontherapiegroep vergroot haar Dosimetrie-aanbod door de overname van het Amerikaanse Radcal, een aanbieder van diagnostische röntgenmetingen. De deal moet het aanbod en de aanwezigheid in de VS op het gebied van medische beeldvorming versterken. Radcal draait zo’n 6 miljoen dollar omzet en moet vanaf 2024 een positief effect hebben op de omzet en de bedrijfswinst. Geen impact op 18 euro koersdoel en “Kopen”-advies, met verwijzing naar een record orderboek en de sterke marktpositionering

• Illumina: de fabrikant van gensequencingmachines meldt een omzet van 1,12 miljard dollar in het vierde kwartaal, iets boven de schattingen, maar voorspelde een bijna vlakke kernomzet voor het fiscale jaar 2024 als gevolg van de gematigde vraag naar zijn producten. Illumina zei dat het zijn fabrikant van diagnostische tests voor kanker, Grail, die het in 2020 overnam, zal afstoten, na antitrustuitdagingen van Amerikaanse en Europese regelgevers en tegenstand van activistische belegger Carl Icahn.

• L’Oréal: de omzet van de Franse cosmeticagroep steeg met 6,9% in het vierde kwartaal van 2023, maar dat was lager dan het voorgaande kwartaal, als gevolg van de Chinese regelgeving voor ‘daigou’-verkopers. Zij kopen de cosmeticaproducten in het buitenland aan goedkopere prijzen om ze dan met winst in China te verkopen.

• Mediobanca: de Italiaanse bankgroep kon een hoger dan verwacht nettowinst aanbieden aan de investeerders omdat de nettorentebaten dankzij de hogere rente behoorlijk aandikte. Ook deden de vermogensbeheeractiviteiten het erg goed, zodat de winst met 10% steeg tot 611 miljoen euro, terwijl de provisies met 11% daalden. In 2024 moeten inkomsten opnieuw aandikken, netjes in lijn met het recent strategische plan tot 2026. Daaruit vloeit voort dat de nettowinst eveneens zal stijgen.

• Microsoft: de softwaregigant lanceert Microsoft 365 Copilot, een tool die ontwikkelaars helpt kunstmatige intelligentie te gebruiken in hun applicaties. Het bedrijf heeft de tool getest met zijn eigen ontwikkelaars en is van plan deze binnenkort uit te rollen naar zijn teams. Microsoft werkt ook samen met de Indiase startup Sarvam AI om spraakgebaseerde AI-toepassingen te ondersteunen.

• News: de uitgever en contentmaker overtrof de schattingen van Wall Street voor de omzet in het tweede kwartaal, dankzij groei in zijn bedrijfsinformatie-eenheid Dow Jones, digitale vastgoeddiensten en een opleving van zijn boekuitgeverij. Het bedrijf zag ook een daling van de advertentie-inkomsten.

• Nissan: de Japanse autofabrikant boekte in het kwartaal van december een lager dan verwachte stijging van de bedrijfswinst met 6,4%. De bedrijfswinst bedroeg 141,6 miljard yen, vergeleken met de gemiddelde analistenschatting van 179,8 miljard yen. Nissan handhaafde zijn operationele winstverwachting van 620 miljard yen voor het lopende boekjaar. De wereldwijde verkoop van Nissan groeide met 4,6% tot zo'n 3,3 miljoen voertuigen in 2023. Sterkere prestaties in Noord-Amerika en Europa compenseerden de dalende vraag naar in China, de grootste automarkt ter wereld.

• NX Filtration: de watergroep waarschuwde eerder al dat de omzet in 2023 fors zou dalen, zelfs tot onder de analistenverwachtingen. De teller landde op 8,1 miljoen euro, tegenover 8,4 miljoen euro in 2022, terwijl de brutomarge steeg van 57,2% naar 59,6%. Aan de middellange en lange termijn doelstellingen werd vandaag niet gemorreld, ondanks de uitrol van het businessplan zoals eerder gezegd wel anderhalf jaar vertraging opgelopen heeft. Voor dit jaar rekent NX Filtration op een omzet van meer dan 16 miljoen euro. Geen impact op “Afbouwen”-advies en 4,5 euro koersdoel, al kan dat na de conference call straks nog veranderen.

• Pinterest: (-6% nabeurs) Het social media bedrijf kwam met een zwakker dan verwachte prognose op de proppen, nadat het vorig kwartaal ook al minder omzet draaide dan gedacht. Wel lag de winst vorig kwartaal boven de lat, maar dat interesseerde beleggers duidelijk minder.

• Roche: de farmagroep zou 345 banen schrappen. Dat is een reactie op de lagere winst over 2023 en voorzichtigere vooruitzichten voor 2024. De banen worden geschrapt op het gebied van productontwikkeling. Het gaat om zo’n 6% van het personeelsbestand in dat segment.

• Saab: De Zweedse fabrikant van defensiematerieel verwacht dat de organische omzet in 2024 met 12% à 16% zou groeien, na 22,6% groei in 2023. Het verhoogde ook de omzetgroeidoelstelling voor de middellange termijn van 10% op jaarbasis naar 15% omdat de vraag blijft toenemen. Dat volgt op een stijging van de operationele winst in het vierde kwartaal. Logisch, ergens, want heel wat landen drijven de defensieuitgaven op omwille van het toenemende aantal geopolitieke en geostrategische spanningen. De aandelenkoers steeg daarom al met zo'n 250% sinds de invasie van Rusland in Oekraïne.

• Skanska: De Zweedse bouwgroep zag de operationele winst sterk dalen in het vierde kwartaal door 2 miljard kronen aan bijzondere waardeverminderingen op vastgoedposities, met name in de ontwikkeling van commercieel vastgoed in de VS. De totale winst daalde van 3,53 miljard naar 957 miljoen kronen, ondanks 4% meer omzet.

• Take-Two interactive Software: (-7% nabeurs) het gaming bedrijf verwacht een matig eerst kwartaal, waarin de winst moet landen rond 71 cent per aandeel. Analisten hoopten echter op 72 cent. Dat verschil lijkt klein, maar het had wel een grote impact op de beurskoers.

• Tesco: het Britse supermarktconcern gaat zijn bestaande Tesco Banking-activiteiten verkopen aan kredietverstrekker Barclays voor maximaal 700 miljoen pond.

• Thomson Reuters: de Canadese nieuwsmaker meldt een lager dan verwachte omzetgroei voor het vierde kwartaal. Het bedrijf kondigde ook een dividendverhoging, een aandeleninkoopprogramma en hogere winstverwachtingen voor het hele jaar aan.

• UCB: Aanvullende analyses voor de Fase 3-studies van Bimzelx hebben het sterke klinische potentieel van Bimzelx bevestigd. Het alternatieve werkzaamheidseindpunt toonde een duidelijk voordeel voor het middel ten opzichte van een placebo, wat het “best-in-class potentieel” van Bimzelx aantoont in de moeilijke HS-aandoening. Geen impact op 110 euro koersdoel en “Kopen”-advies.

• Wynn Resorts: Het bedrijf overtrof de schattingen voor de winst en omzet in het vierde kwartaal, omdat de kracht in gaming, luxewinkels en hotelboekingen de gestage vraag naar zijn eigendommen in Macau stimuleerde.

• X-Fab: de chipbakker groeide fors in de kernmarkten auto-industrie, industrie en medische sector, maar de winstgevendheid bleef in het vierde kwartaal net onder de analistenschattingen. Belangrijker is dat de omzet in het eerste kwartaal van 2024 moet landen rond 215 à 225 miljoen dollar, terwijl analisten op 235 miljoen mikten. Ook de EBITDA-marge van 24 à 27% ligt onder de lat van 28,4%. Zelfde voor heel 2024, waar de omzet moet landen tussen 900 en 970 miljoen euro, en dus onder de lat van 998 miljoen. De marge kan in heel 2024 landen tussen 25-29%, terwijl op 30,0% werd gemikt. Geen impact op “Opbouwen”-advies en 12 euro koersdoel.

• Yara International: de meststoffengigant zag de bedrijfskasstroom (EBITDA) vorig kwartaal met 45% dalen op jaarbasis naar 586 miljoen dollar, maar bleef daarmee wel boven de analistenlat van 369 miljoen dollar. Dat komt door een bijzonder sterk 2022, maar ook aanzienlijk lagere marktprijzen in 2023 en enkele eenmalige negatieve effecten. Door de winstdaling zal het dividend terugvallen tot 5 kronen per aandeel uitkeren, terwijl analisten hier wel nog een cijfer van 15 kronen hadden verwacht