Bedrijvenradar: PostNL, Nintendo, Tesla, Tripadvisor, UBS, Birkenstock, Daimler, Engie, ...

Elke ochtend, bij het openen van de beurzen, geven we jullie graag een korte overview van het belangrijkste nieuws van gisteren en vannacht.

Bedrijven met nieuws

Aramco, Birkenstock, Capgemini, Daimler Truck, Demant, Dish Network, Engie, Evonik Industries, Fraport, Inventiva, Mithra, Nintendo, OCI, Outokumpu, Poste Italiane, PostNL, Proximus, Starbucks, Tesla, Tripadvisor, Tyson Foods, Uber, UBS Group, Walt Disney

• Aramco: (+0,45%) het Saudische oliebedrijf boekte 32,6 miljard dollar nettowinst in het derde kwartaal, goed voor een daling met 23% op jaarbasis (42,4 miljard dollar). De daling is niettemin kleiner dan verwacht, want analisten hadden op 31,8 miljard dollar gemikt.
• Birkenstock: (+2,32% nabeurs) de grote Wall Street brokers startten met de opvolging van de schoenenproducent die recent naar de beurs trok aan 41 dollar. Meestal geven die een “Kopen”-advies omwille van de merkloyaliteit en omdat de haperende toeleveringsketen aan het verbeteren is. Jefferies verwacht bijvoorbeeld dat het aandeel volgend jaar zal eindigen op 50 dollar, vlot 21% hoger dan gisteren, terwijl JP Morgan uitgaat van een jaarlijkse omzetgroei 15% en meer. En dat wordt dan nog “voorzichtig” geheten. Andere koersdoelen varieerden tussen 42 en 48,5 dollar.
• Capgemini: de omzet van het Franse IT-consultingconcern daalde met 1,3% in het derde kwartaal tot 5,48 miljard euro, inclusief een daling van 4% in Noord-Amerika. Dat komt door kostenbesparingen bij de klanten, die daardoor minder actief inzetten. Wel stegen de boekingen met 1% tot 5,28 miljard euro en waren de activiteiten op het gebied van data en kunstmatige intelligentie (AI) de snelst groeiende activiteiten. De investering van 2 miljard euro in AI loopt daardoor “volgens plan”, waardoor het aantal betrokken werknemers in drie jaar zal verdubbelen tot 60.000.
• Daimler Truck: de Duitse vrachtwagen- en busbouwer verwacht dit jaar een recordwinst van 34% en herbevestigde zijn prognose voor 2023. Het bedrijf ziet zijn operationele marge stijgen tot 9,8% ten opzichte van de 9,4% een jaar eerder. De winst- en omzetverwachtingen werden in juli reeds verhoogd omdat de supply-chain beperkingen afnamen en de vraag groeide. Maar de verklaring van Daimler gaf aan dat knelpunten nog steeds een belemmering vormden voor de verkoop, die in het kwartaal met 5% daalde. De daling zet zich echter stevig door in het derde kwartaal, met 27% minder inkomende orders
• Demant: De Deense fabrikant van hoortoestellen zette vorig kwartaal 5,40 miljard Deense kronen om (zo’n 775,16 miljoen dollar), vlot 11% meer op jaarbasis. Dat is te danken aan een gestaag gestegen marktaandeel, zodat de autonome groei zoals verwacht uitkwam op 13%. Die cijfers lagen min of meer in lijn met de analistenschattingen, maar dat verhinderde niet dat de vooruitzichten voor 2023 werden verlaagd van 11% à 14% naar 12% à 13%.
• Dish Network: (-37%). de aanbieder van betaaltelevisie kreeg een historische rammeling op de beurs, omdat de omzetramingen voor het derde kwartaal niet gehaald werden. Er werd ook verrassend genoeg verlies geboekt omdat het aantal abonnementen op betaaltelevisie sneller daalde dan verwacht door de zware concurrentie van streamingdiensten. Het aantal abonnees op betaaltelevisie, waaronder Dish TV en Sling TV klanten, daalde met 64.000 stuks in de drie maanden tot september. Ook vertrekt CEO Carlson, al wordt dat aan de nakende fusie ter waarde van 6 miljard dollar met satellietexploitant EchoStar.
• Engie: Het Franse energiebedrijf Engie verhoogde de jaardoelstellingen dankzij een hoger dan verwachte kwartaalwinst, op zichzelf een gevolg van meevallers op het vlak van de energiebeheerafdeling. De bedrijfswinst (EBIT, exclusief kernenergie) kwam 27,4% hoger uit op jaarbasis tot 8 miljard euro, ondanks de omzet met 10,9% daalde op jaarbasis. De netto recurrente omzet kan nu tussen 5,1 en 5,7 miljard euro landen, terwijl eerder op 4,7 à 5,3 miljard euro werd gemikt.
• Evonik Industries: de bedrijfskasstroom (EBITDA) van het Duitse chemieconcern kwam vorig kwartaal boven de marktverwachtingen uit, dankzij een strikte kostenbeheersing en ondanks een blijvend zwakker vraag. Het cijfer kromp met 21% tot 485 miljoen euro, terwijl op 456 miljoen euro werd gemikt. De groep worstelt net als alle andere Europese chemieproducenten met een matige vraag, omdat klanten in tijden van hoge inflatie liever eerst hun voorraden afbouwen. Wel werden de eerdere jaardoelstellingen herhaald ondanks het geen vraagherstel verwacht voor de rest van het jaar. Die lat werd dit jaar trouwens al twee keer verlaagd
• Fraport: de uitbater van de luchthaven van Frankfurt zag de bedrijfswinst vorig kwartaal met 14% stijgen en dat was meer dan wat analisten hadden verwacht. Dat vloeit voort uit de blijvende opleving van het passagiersverkeer tijdens het Europese zomerseizoen, waarbij het verkeer op de thuisbasis in Frankfurt in de eerste negen maanden van het jaar met bijna een kwart toenam. De bedrijfskasstroom (EBITDA) steeg met 13,7% op jaarbasis tot 478,1 miljoen euro, terwijl op 449,9 miljoen euro werd gemikt.
• Inventiva: De biotechgroep heeft 3 abstracts aangekondigd voor komende presentaties op de AASLD The Liver Meeting, die doorgaat van 10 tot en met 14 november 2023. De abstracts omvatten eerder gepresenteerde resultaten van de fase 2a-studie met lanifibranor in T2D en MASLD, evenals aanvullende abstracts over adiponectinerespons en NASH-histologie, en respons op behandeling op basis van PNPLA3-variantstatus, die het effect van lanifibranor op leveruitkomsten blijven ondersteunen. Geen impact op “Kopen”-advies en 14 euro koersdoel.
• Mithra: de Waalse groep kreeg een nieuw Amerikaans patent voor Estelle voor orale dosering, waardoor de patentbescherming verlengd werd tot 2036. KBCS kan daardoor rekening houden met 7 extra jaren van verkoopspieken, maar vlakt tegelijkertijd wel de groei in de komende jaren af om de recente verkoopszwakte, zoals gecommuniceerd door partner Mayne, in te calculeren. Ondanks de nettoverkoopprijzen blijven herstellen, blijft KBCS het commerciële traject nauwlettend in de gaten houden. Door de huidige problemen op het gebied van financiering en governance, daalt het koersdoel van 2,2 naar 2,0 euro, met behoud van het “Houden”-advcies.
• Nintendo: (-0,73%) het Japanse gamebedrijf verkocht in het eerste halfjaar 6,84 miljoen Switch-consoles, 2,3% meer op jaarbasis. Dat was genoeg om de eerder jaarverwachting van 15 miljoen verkochte consoles te herbevestigen. Leuk, maar wel een daling met 16,5% ten opzichte van 2022. De Switch-console is nu zeven jaar op de markt, maar Nintendo verlengt steevast de levenscyclus door middel van een reeks succesvolle games.
• OCI: de kunstmestproducent zag de omzet in het derde kwartaal halveren op jaarbasis tot minder dan 1,1 miljard dollar, wat de bedrijfskasstroom (EBITDA) met 75% drukte tot 242 miljoen dollar. Dat komt niet helemaal onverwacht, omdat de groep fors lager volumes moest compenseren met prijsdalingen, zodat er op nettobasis een verlies van 117,9 miljoen dollar werd geboekt. Een jaar eerder was dat nog 316,4 miljoen dollar winst. Maar de ammoniakprijzen stegen in het derde kwartaal wel met 150%, terwijl de stikstofprijzen geleidelijk aan uitbodemden.
• Outokumpu: De Finse producent van roestvrij staal stelde fors teleur in het derde kwartaal. De bedrijfskasstroom (EBITDA) werd genekt door zwakke Europese markten, zodat het cijfer 83% daalde tot 51 miljoen euro. Analisten hadden op 86,6 miljoen euro gemikt
• Poste Italiane: de Italiaanse postgroep deed vorig kwartaal beter dan verwacht, want de omzet steeg met 3,6% op jaarbasis tot 2,8 miljard euro, terwijl de operationele winst “slechts” op jaarbasis met 18% daalde tot 539 miljoen euro. Analisten hadden op 527 miljoen euro gemikt. En dat is dan nog te wijten aan een eenmalige bonusbetaling aan werknemers, zodat de groep per saldo de eerder gecommuniceerde jaarverwachtingen licht opwaarts kon bijstellen van2,5 naar 2,6 miljard euro
• PostNL: de postgroep rapporteerde gisterenochtend eerder zwakke kwartaalcijfers en dat zette onze KBCS analist stevig aan het rekenen. Centraal in die oefening staan zwakke pakketvolumes, negatieve mixeffecten en aanhoudende arbeidstekorten, waardoor de verwachtingen omtrent de bedrijfswinst (EBIT) voor 2023 nu onder de “ondergrens” van de officiële doestelling van 100 à 130 miljoen geschat wordt. Tijdens de analistenmeeting werd dat geweten aan nieuwe elementen die zich in het derde kwartaal hebben voorgedaan, waardoor de geplande margeverbetering met 150 basispunten in gekomen is. Het koersdoel daalt vandaag van  2,1 naar 1,7 euro per aandeel, met behoud van het “Houden”-advies.
• Proximus: de telecomprovider gaat het recent overgenomen EDPnet (voor 20,5 miljoen euro) doorverkopen aan Citymesh. Dat is nodig omdat waakhond BCA eerder al tijdelijke maatregelen oplegde waaronder de scheiding van de activiteiten van EDPnet. De verkoop van heel EDPnet aan Citymesh maakt een einde aan die tijdelijke maatregelen en verkast zo’n 46.000 vaste internet en 13.500 mobiele klanten naar Citymesh. Er werden geen financiële details bekendgemaakt en dus blijft het koersdoel stabiel op 8,7 euro, met “Opbouwen”-advies.
• Starbucks: (+1,34%) de koffiemaker gaat het uurloon voor zijn Amerikaanse winkelmedewerkers met ten minste 3% verhogen vanaf 2024 en wel het aantal winkels uitbreiden door de hoge vraag van jongere en meer welvarende klantenbasis. Het bedrijf telt nu al 17.000 winkels in Noord-Amerika en betaalt nu een totale vergoeding, inclusief voordelen, van bijna 27 dollar per uur.
• Tesla: (-0,31%) de autobouwer blijft bij zijn voornemen om een auto van 25.000 euro te bouwen in zijn fabriek in de buurt van Berlijn. Dat moet de uitbreiding naar de massamarkt mogelijk maken, wat cruciaal is om de productiedoelstelling van 20 miljoen stuks in 2030. Daarmee onderscheidt Tesla zich van concurrenten als Volkswagen, die leveringsdoelen uit de weg zijn gegaan en hun strategie hebben gericht op het beschermen van winstmarges tijdens de overgang naar elektrische wagens.
• Tripadvisor: (+12% nabeurs) het online reisbureau klopte in het derde kwartaal zowel de omzet- als winstverwachtingen. De teller landde namelijk op 52 cent winst per aandeel op een omzet van 533 miljoen dollar, terwijl analisten slechts op 47 cent en 505 miljoen dollar mikten. De knaldrang was vorig kwartaal duidelijk nog niet over, maar ook hier wordt een vorm van matiging voorspelt voor het vierde kwartaal.
• Tyson Foods: (-1,02%) het Amerikaanse voedselbedrijf gaat vrijwillig 30.000 kilo “Fun Nuggets” terugroepen omdat er kleine, buigzame metalen stukjes in het product werden gevonden. Het product werd geproduceerd op één locatie op 5 september 2023.
• Uber: (+0,82%) een Amerikaanse rechter wil een snelle oplossing voor de aantijgingen aan het adres van Uber voor het niet voorkomen van aanrandingen tegen passagiers. De slachtoffers van de vermeende aanrandingen, en de duizenden anderen die een claim kunnen indienen, verdienen een snelle oplossing. De aanklagers beschuldigen de groep dat het niet de juiste achtergrondcontroles uitvoert, de chauffeurs niet voldoende opleidt en geen veiligheidsmaatregelen zoals het verplichten van camera's in de Uber-voertuigen.
• UBS Group: de groep blijft sukkelen met de overname van Credit Suisse, waardoor een verlies van 785 miljoen dollar in de boeken werd geschreven. Dat was meer dan de verhoopte 444 miljoen dollar, maar zonder de impact van de overname maakte UBS een onderliggende winst van 844 miljoen dollar. Positief is dan weer dat de kernactiviteit vermogensbeheer stabiliseert, want het netto nieuw geld in de vermogensbeheertak nam met 22 miljard dollar toe dankzij nieuwe klanten. Hier werd slechts op 14 miljard dollar gemikt.
• Walt Disney: (-1,23%) de Hollywood-acteurs overwegen een nieuw voorstel te doen ten aanzien van de grote filmstudio’s en dat moet het “beste en laatste aanbod” om een einde te maken aan een vier maanden durende staking. De acteurs eisen een hogere vergoeding in het streaming tv-tijdperk plus bescherming rond het gebruik van kunstmatige intelligentie (AI) en andere voordelen.