Bedrijvenradar: AMD, Bekaert, Biotalys, CATL, DEME, Euronav, ...

Elke ochtend, bij het openen van de beurzen, geven we jullie graag een korte overview van het belangrijkste nieuws van gisteren en vannacht.

Bedrijven met nieuws

AbbVie, Alaska Air Group, AMD, Bekaert, Beter Bed Holding, Biotalys, CATL, DEME, Euronav, Fluxys Belgium, Frasers, Immobel, Johnson & Johnson, JPMorgan Chase, Paytm, Renault, Robinhood Markets, Sanofi, SentinelOne

• AbbVie: de farmagroep koopt Cerevel Therapeutics, een ontwikkelaar van geneesmiddelen voor neurologische aandoeningen, voor zo’n 8,7 miljard dollar (of 45 dollar per aandeel). Doel is om de omzetmotor in gang te houden eens artritismedicijn Humira nieuwe concurrentie zal krijgen van generische varianten. De omzet kan zelfs dalen van meer dan 21 miljard dollar in 2022 naar minder dan 9 miljard dollar in 2024. Opvallend is dat het al de tweede grote deal is voor AbbVie deze week, want heel recent werd ook nog ImmunoGen, een ontwikkelaar van kankermedicijnen, gekocht voor 10,1 miljard dollar in cash.
  

• Alaska Air Group: een piloot buiten dienst van de luchtvaartmaatschappij wordt ervan beschuldigd te hebben geprobeerd de motoren van een jet onklaar te maken tijdens een vlucht in oktober. De persoon is aangeklaagd door een jury, omwille van “het in gevaar brengen van een vliegtuig en 83 andere aanklachten van roekeloos in gevaar brengen van een ander persoon”. De piloot claimt een zenuwinzinking na 40 uur niet te hebben geslapen.

• AMD: de CEO van de Amerikaanse chipfabrikant AMD stelde gisteren de nieuwe MI300-krachtpatserchips voor. Met die chips voor artificiële intelligentie wil AMD vol de strijd aangaan met Nvidia, de marktleider in chips voor kunstmatige intelligentie. Opvallend is dat de markt voor AI-chips over vier jaar 400 miljard dollar groot kan zijn, terwijl AMD in augustus die marktomvang nog “maar” op 200 miljard dollar prikte.

• Bekaert: de kersverse CEO Yves Kerstens heeft haar nieuwe middellangetermijnambities aangekondigd. De groep mikt nu op een onderliggende EBIT-marge van meer dan 10% in 2026, in vergelijking met de vorige middellangetermijndoelstelling van 9-11% en prognose van KBC Securities van 9,3%. Er werd hard gewerkt om de productmix te verbeteren en daar werden al vruchten van geplukt. De solide balans en sterke kasstroomgeneratie maken een verhoogd aandeelhoudersrendement mogelijk met een tweede inkoopprogramma van 120 miljoen euro in uitvoering. Dankzij de strategische sterkte en de aantrekkelijke waardering, onder meer meer dan 10% rendement op vrije kasstroom, blijven het “Kopen”-advies en koersdoel van 47 euro behouden.

• Beter Bed Holding: de groep meldde de definitieve resultaten van het overnamebod. Zo’n 98,44% van de aandelen werden aangeboden, zodat de afwikkeling zal plaatsvinden op 8 december 2023. De Bieder zal een uitrookbod starten om 100% van de aandelen in handen te krijgen, zodat de schrapping van de notering op Euronext Amsterdam zal plaatsvinden op 29 december 2023.

• Biotalys: KBCS heeft het waarderingsmodel aangepast nadat de groep onlangs aankondigde dat het overschakelt op de 2de generatie AGROBODY technologie voor de ontwikkeling van eiwitgebaseerde biocontroles voor gewas- en voedselbescherming. Het koersdoel daalt van 7,8 naar 6,0 euro, maar het “Kopen”-advies blijft wel behouden omdat Biotalys baanbrekende technologie heeft. Zo is biofungicide Evoca is de eerste-gen productkandidaat van het AGROBODY Foundry platform voor de snelgroeiende agrimarkt. De kaspositie moet tegen het einde van 2023 boven de 20 miljoen euro uitkomen en moet de groep nog minstens tot 2025 aan de waggel houden.

• CATL: (+1%) de batterijspecialist heeft hommeles met het Amerikaanse nutsbedrijf Duke Energy. Die liet gisteren weten dat het grootschalige CATL-batterijen had losgekoppeld van de marinebasis Camp Lejeune in North Carolina, nadat wetgevers en experts hun bezorgdheid hadden geuit over de nauwe banden van de batterijleverancier met de Chinese Communistische Partij. En zo’n afhankelijkheid is niet wenselijk als het gaat over apparaten die kwetsbaar zijn voor cyberproblemen en daardoor energienetwerken in gevaar kunnen brengen. Voor CATL zijn beschuldigingen van mogelijke spionage “vals en misleidend”, onder meer omdat de producten veiligheidsbeoordelingen hadden doorstaan door Amerikaanse autoriteiten.

• DEME: de bagger- en milieugroep gaat samenwerken met de Griekse ontwikkelaar van hernieuwbare energie en onafhankelijke energieproducent FARIA Renewables om offshore windparken te ontwikkelen in Griekenland. Dat is gebaseerd op “het unieke groeipotentieel van de offshore windindustrie in de Middellandse Zee en de evoluerende markt”, waar offshore wind wordt gezien als cruciaal voor het behalen van de wereldwijde doelstellingen naar nuluitstoot. Er wordt gemikt op een capaciteit van ongeveer 4,9 GW aan offshore windprojecten die ontwikkeld kunnen worden tot 2030 à 2032. Nadien kan het programma een capaciteit opleveren tot 12,4 GW.

• Euronav: de tankergroep lichtte een bestaande optie voor de bouw van een door ammoniak aangedreven VLCC supertanker bij het Chinese Qingdao Beihai. De VLCC zal naar verwachting geleverd worden in het vierde kwartaal van 2026 en zal uitgerust zijn met een dual-fuel diesel-ammoniak motor. Er werden ook twee nieuwbouw ijsgeklasseerde Suezmax besteld bij Daehan Shipbuilding in Zuid-Korea. Deze werden op lange termijn verhuurd aan Valero en zullen in de vaart komen rond april/mei 2026

• Fluxys Belgium: de gasgroep gaat samen met Wintershall Dea en OGE werken voor het transport van CO2 van het sterk geïndustrialiseerde Zuid-Duitsland naar de Belgische CO2-exporthubs die momenteel in ontwikkeling zijn. Het is de bedoeling dat de uitstoot wordt geëxporteerd voor veilige en permanente opslag in reservoirs in de Noordzee. De deal wordt dus gedreven door een gemeenschappelijke visie op koolstofafvang, -transport en -opslag (CCS), iets waar meer en meer op wordt ingezet.

• Frasers: de Britse detailhandelaar in sport- en kleding lijkt de eerder gestelde winstverwachting van 500 tot 550 miljoen pond voor heel 2023 te zullen halen, dankzij 12,6% groei in de eerste jaarhelft. Dat is te danken aan een succesvolle uitvoering van het plan om de producten een hogere allure te geven. Daardoor verdiende de groep 303,8 miljoen pond in de eerste jaarhelft, op een omzet die met 4,4% steeg tot 2,77 miljard pond.

• Immobel: KBC Securities schreef een nota waarin een realiteitscheck voor de Belgsiche woningmarkt wordt beschreven. De portefeuille van Immobel is voor 52% blootgesteld aan België en voor 73% aan woningen, maar de afgelopen kwartalen bleef de inflatie in de woningbouw achter bij de algemene consumentenprijsindex. De woningverkoop van Immobel zal daarom vertragen, zodat de schuldratio onder het kritieke niveau blijft. Het koersdoel daalt wel van 63 naar 40 euro, met behoud van het “Opbouwen”-advies. Dat koersdoel bevindt zich 24% onder de recent boekwaarde, wat een buffer biedt voor toekomstige potentiële afwaarderingen.

• Johnson & Johnson: de farmagroep trof schikkingen met verschillende advocatenkantoren over de claims dat de talkproducten van de groep kanker zouden veroorzaken. Door de schikkingen moet een voorverpakte faillissementsoplossing vergemakkelijken, al blijft het onduidelijk of de overeenkomsten effectief al getekend zijn. Eens dat zo is, kan J&J een nieuwe faillissementsaanvraag doen om de talkclaims op te lossen zodat er geen nieuwe kosten meer naar boven zullen komen.

• JPMorgan Chase: de integratie van de bank van de failliete First Republic Bank verloopt volgens plan sinds de aankoop in mei. Zo’n 90% van de First Republic-klanten bleven op post en de woningkredietintegratie, hypotheekproductie en service zijn al achter de rug. Verder zullen de netto rente-inkomsten van de moedergroep naar verwachting de eerdere verwachtingen overtreffen, terwijl de handelsinkomsten stabiel zullen blijven in het vierde kwartaal en de inkomsten uit investment banking zo’n 5% zullen toenemen.

• Paytm: (-11%) de Indiase betaalverkeersspecialist liet weten dat het minder persoonlijke leningen van minder dan 50.000 roepie (ongeveer 600 dollar) zal uitgeven. Die beslissing komt slechts enkele weken nadat de centrale bank de regels voor consumentenleningen had aangescherpt. En dat is best spijtig, want net in dat segment zijn de winstmarges en de volumes erg hoog.

• Renault: De Franse autofabrikant wil de productiekosten per voertuig tussen nu en 2027 zijn productiekosten per voertuig met 30% verlagen voor voertuigen met verbrandingsmotoren en met 50% voor elektrische voertuigen. Ook wil het vier nieuwe modellen maken in zijn Turkse fabriek. Eén en ander moet de groep wendbaarder, virtueler en competitiever maken.

• Robinhood Markets: het handelsplatform gaat een commissievrije handel opstarten in cryptomunten in de Europese Unie. De groep wil zo het “enige custodial crypto-platform” worden waar klanten elke maand “een percentage van hun handelsvolume terugkrijgen, betaald in Bitcoin”. De lancering komt een week nadat de groep aankondigde dat het zijn diensten wil aanbieden in het VK als onderdeel van een internationaal uitbreidingsplan.

• Sanofi: de Franse farmagroep gaat prioriteit geven aan de ontwikkeling in immunologie en verwacht dat zijn recent gelanceerde en toekomstige farmaceutische activa tegen 2030 een jaaromzet van meer dan 10 miljard euro zullen genereren.

• SentinelOne: het cyberbeveiligingsbedrijf zette vorig kwartaal 164,2 miljoen dollar omzet, vlot 42% meer dan een jaar eerder. Meer nog: de groep verhoogde de omzetverwachting voor heel 2023, omdat de uitgaven voor cyberbeveiliging sterk blijven, zelfs met 14,3% volgens onderzoeksbureau Gartner. De omzet zal in het huidige kwartaal dus rond 169 miljoen dollar liggen, iets boven de verhoopte 166,5 miljoen dollar.