Beursnieuws: ASML, Azelis, Citigroup, Ekopak, Eni, Forvia, H&M, LVMH, Mitsubishi, UCB, …

Elke ochtend, bij het openen van de beurzen, geven we jullie graag een korte overview van het belangrijkste nieuws van gisteren en vannacht.

Bedrijven met nieuws:

Accenture, Alphabet, Arm, Intel, ASML, Azelis, Bristol Myers Squibb, Citigroup, Apollo Global, Commerzbank, UniCredit, Costco Wholesale, Ekopak, Eni, Flow Traders, Forvia, H&M, LVMH, LG Display, Moncler, Mitsubishi, New World Development, Southwest Airlines, UCB

• Accenture: Amerikaans-Ierse IT-diensteleverancier heeft een aandeleninkoopprogramma van 4 miljard dollar aangekondigd en overtrof de kwartaalwinstverwachtingen dankzij de sterke vraag naar generatieve AI-diensten. De inkomsten uit generatieve AI bedroegen 900 miljoen dollar voor het fiscale jaar, vergeleken met 100 miljoen dollar vorig jaar, en het bedrijf verwacht dat deze trend zich zal voortzetten. Accenture is van plan om in het volgende fiscale jaar minstens 8,3 miljard dollar aan cash terug te geven aan aandeelhouders via aandeleninkopen en dividenden.
• Alphabet (+0,7%): de Google-moeder is van plan om 3,3 miljard dollar te investeren in South Carolina voor de bouw van twee nieuwe datacenters, wat deel uitmaakt van hun inspanningen om AI-toepassingen te ondersteunen. De nieuwe faciliteiten in Dorchester County zullen 200 nieuwe banen creëren en Alphabet zal ook zijn bestaande datacentercampus in Berkeley County uitbreiden. In juli rapporteerde Alphabet kapitaaluitgaven van 13 miljard dollar in het tweede kwartaal en verwacht dat de uitgaven voor de rest van 2024 gelijk zullen zijn aan of hoger zullen zijn dan 12 miljard dollar.
• Arm en Intel: Arm Holdings heeft zijn Amerikaanse concurrent Intel benaderd over de mogelijke overname van hun productdivisie, maar Intel heeft aangegeven dat de divisie niet te koop is. Het Britse chipbedrijf heeft geen interesse getoond in de productieactiviteiten van Intel, en er zijn geen financiële details of verdere gesprekken bekendgemaakt. Intel probeert zijn bedrijf te herstructureren door zich te richten op AI-processors en het opzetten van een foundry, terwijl het plannen heeft om fabrieken in Polen en Duitsland stil te leggen.
• ASML: de maker van halfgeleiderproductiemachines werd opnieuw onder de loep genomen door KBC Securities, dat ASML eerder al ‘relatief goedkoop’ noemde in een ‘dure sector’. In de afgelopen maanden zijn de multiples in de sector gekrompen en is de premie van ASML gestegen. Toch is de premie van ASML nog steeds relatief laag. Daarom verwacht KBC Securities dat ASML beter zal presteren dan de sector. Bovendien zien ze opwaarts potentieel op basis van 2025 multiples en de DCF-waardering is in lijn met de huidige waardering. De analisten verhogen de aanbeveling van ‘Houden’ naar ‘Opbouwen’ omdat ASML het beter zal doen dan de sector. Het koersdoel gaat lager: van 920 naar 850 euro omdat de peer multiples zijn gekrompen.
• Azelis: de verdeler van chemicaliën neemt het Poolse Hortimex over. Dat is actief op de Poolse markt en verdeelt er onder meer vitaminepillen. Hortimex bedient meer dan 800 klanten met 35 werknemers. Geen impact op de ‘Kopen’-aanbeveling en koersdoel van 28 euro bij KBC Securities.
• Bristol Myers Squibb (+0,3%): de Amerikaanse FDA heeft het schizofreniemedicijn Cobenfy van geneesmiddelenmaker Bristol Myers Squibb goedgekeurd, wat patiënten een nieuwe behandelingsoptie biedt zonder de vaak voorkomende bijwerkingen. Het medicijn, verkregen via de overname van Karuna Therapeutics, richt zich op cholinerge receptoren in plaats van dopaminereceptoren en wordt eind oktober beschikbaar gesteld voor een catalogusprijs van $ 1.850 per maand. Analisten verwachten dat het medicijn tegen 2030 een omzet van 2,5 miljard dollar in de VS zal genereren, en Bristol Myers verwacht dat 80% van de patiëntenpopulatie binnen 12 tot 18 maanden onder Medicare- en Medicaid-verzekeringsplannen zal vallen.
• Citigroup (+2,2%) en Apollo Global (+0,8%):  de bank en het private-equitybedrijf zijn een partnerschap aangegaan voor een privaat krediet- en direct leenprogramma van 25 miljard dollar, waarbij ook Mubadala Investment Company en Athene deelnemen. Dit programma richt zich op Noord-Amerika en kan later worden uitgebreid naar andere regio's, waarbij private kredietverstrekkers leningen verstrekken aan risicovolle leners of bedrijven die mega-overnames willen sluiten. De samenwerking benadrukt de groei van private credit in de reguliere financiële sector en biedt klanten een scala aan financieringsopties.
• Commerzbank: de Duitse bank en de Italiaanse concullega UniCredit voeren gesprekken over een mogelijke samenwerking, waarbij Commerzbank probeert investeerders te lokken met hogere winstdoelen. De fusie zou de meest ambitieuze pan-Europese bankenfusie tot nu toe zijn, maar stuit op aanzienlijke politieke obstakels in Duitsland. Commerzbank heeft de winst- en uitkeringsdoelstellingen verhoogd om investeerders aan te trekken en benadrukt dat ze geen 'gekke' verkopen of overnames zullen doen.
• Costco Wholesale (-0,7%): de retailer heeft de marktverwachtingen voor de omzet in het vierde kwartaal niet gehaald, voornamelijk door voorzichtige consumentenuitgaven aan duurdere artikelen en lagere benzineprijzen. De nettowinst van 5,29 dollar per aandeel overtrof de ramingen. De retailer heeft ook aangekondigd dat de jaarlijkse contributie voor leden zal worden verhoogd, wat mogelijk de toekomstige omzet kan beïnvloeden.
• Ekopak: het waterbedrijf publiceerde halfjaarresultaten die een beetje onder de verwachtingen uitkwamen. Toch is de transformatie van het disruptieve engineeringbedrijf in volle gang, wat de weg vrijmaakt voor een aanzienlijke groei na 2024, stelt KBC Securities. De grootste positieve verrassing was de aankondiging dat - na lange onderhandelingen in de afgelopen jaren - Waterkracht vanaf eind 2026 operationeel zal zijn. Dat grote project is een internationale showcase van de technische mogelijkheden en zal een belangrijke rol spelen bij de uitrol van vergelijkbare WaaS-projecten in andere steden en landen. Geen impact op de ‘Kopen’-aanbeveling en koersdoel van 25 euro. 
• Eni: het Italiaanse energiebedrijf is benaderd door verschillende investeerders, waaronder Stonepeak, over de mogelijke verkoop van een tweede belang in hun biobrandstoffendivisie Enilive. Eni is momenteel in gesprek met KKR over de verkoop van een belang van 20-25% in Enilive, met een waardering van 11,5 tot 12,5 miljard euro. Enilive bezit meerdere bioraffinaderijen en verwacht in 2025 een kernwinst van ongeveer 1,2 miljard euro te behalen.
• Flow Traders: De Nederlandse market maker zag de handelsvolumes op aandelenmarkten verbeteren in het derde kwartaal ten opzichte van een jaar eerder dankzij meer volatiliteit, maar ze daalden echter wel ten opzichte van het tweede kwartaal. Eind oktober komt Flow Traders met kwartaalcijfers naar buiten. 
• Forvia: De Franse leverancier van auto-onderdelen heeft voor de tweede keer in drie maanden zijn jaarlijkse omzet- en winstverwachtingen verlaagd. Dit is een weerspiegeling van de zwakte op de Europese en Noord-Amerikaanse markten en vertragingen in China. Forvia verwacht dat de omzet dit jaar tussen de 26,8 miljard en 27,2 miljard euro zal liggen, in plaats van de onderkant van 27,5 miljard tot 8,5 miljard euro die het in juli had voorspeld. De onzekerheid in Europa, die vooral te wijten is aan de aanhoudende vertraging van elektrificatie, de grote voorraad auto's in Noord-Amerika en de toenemende kans op verstoringen op de arbeidsmarkt, werden als belangrijkste redenen voor de verlaging genoemd.
• H&M: de Zweedse modeketen richt zich op lagere prijzen en een breder aanbod aan trendy kleding om de verkoop te stimuleren tijdens de feestdagen, ondanks de financiële druk op huishoudens. CEO Daniel Erver benadrukt het belang van een goede prijs-kwaliteitverhouding en merkt op dat de interesse in vakantieproducten al groot is. H&M verhoogt de marketinguitgaven en werkt samen met beroemdheden om het merk nieuw leven in te blazen, hoewel kortingen nog steeds nodig zijn om klanten aan te trekken.
• LG Display: (-1,96%) De Zuid-Koreaanse schermmaker gaat zijn belang in zijn fabriek voor LCD-schermen in Guangzhou (China) aan TCL verkopen voor zo’n 1,54 miljard dollar. De verkoop omvat het belang van 80% van LG Display in zijn grote LCD-schermenfabriek en 100% van zijn LCD-modulefabriek. Naar verwachting wordt de verkoop in maart 2025 afgerond. LG Display wil met deze stap de focus verleggen naar zijn OLED-activiteiten.
• LVMH en Moncler: Remo Ruffini, CEO van het Italiaanse luxebedrijf Moncler, heeft een deal gesloten met het Franse luxebedrijf LVMH om zijn controle over het bedrijf te versterken. LVMH heeft een belang van 10% gekocht in Double R, het investeringsvehikel van Ruffini, en zal helpen het belang in Moncler te vergroten. Deze samenwerking zal Ruffini's positie als grootste aandeelhouder van Moncler versterken en LVMH krijgt het recht om bestuursleden te benoemen.
• Mitsubishi: (+1,79%) Het Japanse handelshuis heeft bekendgemaakt dat het zijn aandeel in een groot vloeibaar aardgasproject in Maleisië gaat uitbreiden door een belang van 10% te verwerven in de Dua- en Tiga-eenheden van de Maleisische LNG-fabriek. Malaysia LNG wordt beheerd door de Maleisische staatsenergiegigant Petronas en is een van de grootste LNG-faciliteiten ter wereld, met een totale jaarlijkse capaciteit van 29,3 miljoen metrische ton.
• New World Development: (+20%) De aandelen van de projectontwikkelaar uit Hongkong stegen met 20% nadat de CEO had afgetreden. Eric Ma, COO van het bedrijf, neemt de CEO-fakkel over van Adrian Cheng, die tot de derde generatie van de oprichtersfamilie behoort. Een lichtpuntje voor de beleggers, die het verder moeten doen met een nettoverlies van zo’n 2,5 miljard dollar voor afgelopen boekjaar, het eerste verlies in 20 jaar. Ook de kernwinst uit voortgezette activiteiten daalde met 18%.
• Southwest Airlines (+5,4%): De luchtvaartmaatschappij heeft verschillende initiatieven aangekondigd om de dalende winsten te verbeteren, waaronder partnerschappen, vakantiepakketten en sale-leaseback van vliegtuigen. Hoewel de aandelen van Southwest stegen na de aankondiging, blijft activistische investeerder Elliott Management sceptisch en roept op tot het ontslag van CEO Bob Jordan. Southwest verwacht dat deze maatregelen tegen 2027 ongeveer 4 miljard dollar aan extra winst zullen opleveren en heeft ook een aandeleninkoopprogramma van 2,5 miljard dollar aangekondigd.
• UCB: de geneesmiddelenfabrikant uit Anderlecht kondigde de eerste 2-jarige follow-upgegevens aan met Bimzelx bij hidradenitis suppurativa (HS). De gegevens lijken KBC Securities over het algemeen gunstig, met verdiepende responsen op de verschillende HiSCR-eindpunten. De analisten geloven dat Bimzelx klaar is om de nieuwe zorgstandaard te worden voor HS (in afwachting van goedkeuring door de FDA). Geen impact op ‘Opbouwen’-aanbeveling en koersdoel van 168 euro.